Informationen über Nachhaltigkeitsrisiken bei Finanzprodukten

Die folgenden Informationen erfolgen im Zusammenhang mit der Verordnung (EU) 2019/2088 über nachhaltigkeitsbezogene Offenlegungspflichten im Finanzdienstleistungssektor, auch Offenlegungsverordnung oder Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) genannt.

Die Offenlegungsverordnung schafft Transparenz darüber, wie Nachhaltigkeitsrisiken in der Anlage- und Versicherungsberatung einbezogen werden, wie mit nachteiligen Auswirkungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren umgegangen wird und ob die Vergütungspolitik hiermit im Einklang steht.

Was sind Nachhaltigkeitsrisiken?

Als Nachhaltigkeitsrisiken (sogenannte ESG-Risiken) werden Ereignisse oder Bedingungen aus den drei Bereichen bezeichnet

• Umwelt (Environment)
• Soziales (Social)
• Unternehmensführung (Governance)

Der Eintritt eines solchen Ereignisses oder einer solchen Bedingung kann tatsächliche oder potenzielle wesentliche negative Auswirkungen auf den Wert einer Investition haben.

Nachhaltigkeitsrisiken können einzelne Unternehmen, Wirtschaftszweige, Branchen, Staaten oder ganze Regionen betreffen. Sie können sich beispielsweise auf die Ertragslage, die Finanzierungsmöglichkeiten, die Reputation oder die langfristige Wettbewerbsfähigkeit eines Unternehmens auswirken.

Beispiele für Nachhaltigkeitsrisiken

Umwelt (Environment)

Im Zusammenhang mit dem Klimawandel können physische Risiken entstehen, beispielsweise durch:

• Extremwetterereignisse,
• Überschwemmungen,
• Hitzeperioden,
• Dürren,
• Waldbrände,
• steigende Meeresspiegel oder
• eine zunehmende Wasserknappheit.

Eine ausgeprägte Trockenperiode kann beispielsweise dazu führen, dass die Pegelstände von Flüssen sinken und wichtige Transportwege nur noch eingeschränkt genutzt werden können. Dies kann Lieferketten unterbrechen, Produktionskosten erhöhen und die wirtschaftliche Entwicklung betroffener Unternehmen beeinträchtigen.

Neben den physischen Risiken bestehen sogenannte Transitionsrisiken. Diese können sich aus dem Übergang zu einer klimafreundlicheren und emissionsärmeren Wirtschaft ergeben, beispielsweise durch:

• neue gesetzliche Anforderungen,
• steigende CO₂-Preise,
• technologische Veränderungen,
• verändertes Kundenverhalten oder
• den Wertverlust emissionsintensiver Geschäftsmodelle.

Soziales (Social)

Soziale Nachhaltigkeitsrisiken können sich insbesondere ergeben aus:

• der Nichteinhaltung arbeitsrechtlicher Standards,
• mangelhaften Arbeitsbedingungen,
• unzureichendem Gesundheits- und Arbeitsschutz,
• Diskriminierung,
• Menschenrechtsverletzungen,
• Kinder- oder Zwangsarbeit oder
• erheblichen Konflikten mit Mitarbeitenden und anderen Anspruchsgruppen.

Solche Ereignisse können zu Produktionsausfällen, rechtlichen Auseinandersetzungen, Reputationsschäden oder wirtschaftlichen Belastungen führen.

Unternehmensführung (Governance)

Risiken im Bereich der Unternehmensführung können sich beispielsweise ergeben aus:

• Korruption und Bestechung,
• Steuerverstößen,
• Geldwäsche,
• unzureichenden Kontrollsystemen,
• Interessenkonflikten,
• mangelnder Transparenz,
• unangemessenen Vergütungssystemen oder
• fehlerhaften Entscheidungen der Unternehmensleitung.

Eine unzureichende Unternehmensführung kann das Vertrauen von Kunden, Geschäftspartnern und Investoren beeinträchtigen und erhebliche finanzielle oder rechtliche Folgen auslösen.

Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken in unsere Beratung

Die bamboo finance GmbH verfolgt eine eigenständige Strategie zur Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken in ihre Beratungsprozesse.



Im Rahmen der Auswahl von Versicherungsunternehmen, Kapitalverwaltungsgesellschaften, Produktanbietern und deren Finanzprodukten berücksichtigen wir die von den jeweiligen Anbietern bereitgestellten Informationen über Nachhaltigkeitsrisiken und Nachhaltigkeitsmerkmale.

Hierzu können insbesondere gehören:

• vorvertragliche Produktinformationen,
• Basisinformationsblätter,
• Verkaufsprospekte,
• Nachhaltigkeitsberichte,
• Angaben zur Einstufung eines Finanzprodukts,
• Informationen zur Anlagestrategie sowie
• Angaben zu den berücksichtigten ökologischen oder sozialen Merkmalen.

Die Bewertung erfolgt grundsätzlich auf Grundlage der Informationen, die uns von den jeweiligen Produktanbietern und Finanzmarktteilnehmern zur Verfügung gestellt werden. Wir führen keine eigenständige Prüfung sämtlicher Unternehmen, Vermögensgegenstände oder Lieferketten durch, in die ein Finanzprodukt unmittelbar oder mittelbar investiert.

Über die konkrete Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken bei den Investitionsentscheidungen eines Produktanbieters informiert dieser insbesondere in seinen vorvertraglichen Unterlagen.

Nachhaltige und nicht nachhaltige Produkte

Die bamboo finance GmbH bietet und vermittelt sowohl nachhaltige als auch nicht ausschließlich nachhaltig ausgerichtete Versicherungs- und Investmentprodukte.

Unsere Beratung und Produktauswahl wird nicht von vornherein ausschließlich auf nachhaltige Produkte beschränkt. Ebenso werden nachhaltige Produkte nicht grundsätzlich von der Beratung ausgeschlossen.

Maßgeblich sind insbesondere:

• die Wünsche und Bedürfnisse des Kunden,
• seine Anlageziele,
• seine Risikobereitschaft,
• sein Anlagehorizont,
• seine finanziellen Verhältnisse,
• seine Kenntnisse und Erfahrungen sowie
• seine individuellen Nachhaltigkeitspräferenzen.

Ein Produkt wird nicht allein deshalb empfohlen, weil es als nachhaltig bezeichnet oder einer bestimmten Nachhaltigkeitskategorie zugeordnet wird. Es muss zugleich zur individuellen Situation, Zielsetzung und Risikobereitschaft des Kunden passen.

Erhebung individueller Nachhaltigkeitspräferenzen

Im Rahmen der individuellen Beratung werden die Nachhaltigkeitspräferenzen des Kunden erhoben und dokumentiert.

Hierzu kann ein individuelles ESG-Profil erstellt werden. Dabei wird insbesondere ermittelt, ob und in welchem Umfang bei der Produktauswahl ökologische, soziale oder auf eine verantwortungsvolle Unternehmensführung bezogene Kriterien berücksichtigt werden sollen.

Soweit der Kunde konkrete Nachhaltigkeitspräferenzen vorgibt, werden diese im Rahmen der Beratung und Produktauswahl berücksichtigt, soweit geeignete Produkte verfügbar sind.

Sofern die Nachhaltigkeitspräferenzen des Kunden das verfügbare Produktangebot einschränken oder kein geeignetes Produkt verfügbar ist, wird dies im Rahmen der Beratung erläutert und dokumentiert.

Mögliche Auswirkungen auf Rendite und Risiko

Die Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken kann dazu beitragen, wirtschaftliche, regulatorische und reputationsbezogene Risiken eines Finanzprodukts besser zu erkennen.

Sie führt jedoch nicht automatisch zu:

• einer höheren Rendite,
• einem geringeren Verlustrisiko,
• einer besseren Wertentwicklung oder
• einer vollständigen Vermeidung von Nachhaltigkeitsrisiken.

Auch bei einem Produkt, das ökologische oder soziale Merkmale berücksichtigt oder nachhaltige Investitionen anstrebt, können Nachhaltigkeitsrisiken eintreten und sich negativ auf dessen Wertentwicklung auswirken.

Umgekehrt kann der Ausschluss bestimmter Unternehmen, Branchen oder Anlageklassen das verfügbare Anlageuniversum einschränken. Daraus können sich im Einzelfall Auswirkungen auf Diversifikation, Kosten, Renditechancen und Risiken ergeben.

Erkennbare Vor- und Nachteile der Berücksichtigung individueller Nachhaltigkeitspräferenzen werden im Rahmen der Beratung erläutert.

Berücksichtigung nachteiliger Auswirkungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren

Nachteilige Auswirkungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren unterscheiden sich von Nachhaltigkeitsrisiken:

• Bei einem Nachhaltigkeitsrisiko geht es darum, wie sich ein Ereignis aus den Bereichen Umwelt, Soziales oder Unternehmensführung auf den Wert einer Investition auswirken kann.
• Bei einer nachteiligen Nachhaltigkeitsauswirkung geht es darum, welche negativen Auswirkungen eine Investitionsentscheidung auf Umwelt-, Sozial- oder Arbeitnehmerbelange, die Achtung der Menschenrechte sowie die Bekämpfung von Korruption und Bestechung haben kann.

Zu solchen nachteiligen Auswirkungen können beispielsweise gehören:

• hohe Treibhausgasemissionen,
• eine erhebliche Belastung von Wasser oder Böden,
• negative Auswirkungen auf die biologische Vielfalt,
• Verstöße gegen Menschenrechte,
• unzureichende Arbeitsschutzstandards,
• geschlechtsspezifische Ungleichbehandlung oder
• Korruptions- und Bestechungsfälle.

Im Rahmen unserer Beratung werden die wichtigsten nachteiligen Auswirkungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren berücksichtigt, soweit hierzu belastbare und für die jeweilige Beratung relevante Informationen der Produktanbieter und Finanzmarktteilnehmer zur Verfügung stehen.

Die Berücksichtigung erfolgt insbesondere:

• auf Grundlage der veröffentlichten Produkt- und Anbieterinformationen,
• entsprechend den individuellen Nachhaltigkeitspräferenzen des Kunden und
• im Rahmen der für das jeweilige Produkt verfügbaren Daten.

Umfang, Qualität, Vergleichbarkeit und Aktualität der Nachhaltigkeitsinformationen können je nach Anbieter und Finanzprodukt unterschiedlich sein. Für die Richtigkeit und Vollständigkeit der von Dritten bereitgestellten Informationen sind die jeweiligen Anbieter verantwortlich.

Eine eigenständige vollständige Überprüfung der den Finanzprodukten zugrunde liegenden Investitionen durch die bamboo finance GmbH erfolgt nicht.

Auswahl von Produktanbietern

Bei der Auswahl von Produktanbietern berücksichtigen wir die von ihnen veröffentlichten Informationen zur Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken und zu nachteiligen Auswirkungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren.

Anbieter oder Produkte, die erkennbar keine nachvollziehbaren Informationen zu Nachhaltigkeitsrisiken bereitstellen, können abhängig von:

• den Kundenwünschen,
• den individuellen Nachhaltigkeitspräferenzen,
• der Verfügbarkeit geeigneter Alternativen und
• der Gesamtbewertung des Produkts

bei der Auswahl unberücksichtigt bleiben.

Eine pauschale Beschränkung auf ausschließlich nachhaltige oder ausschließlich nicht nachhaltige Anbieter und Produkte erfolgt nicht.

Vergütungspolitik und Nachhaltigkeitsrisiken

Die Vergütung der bamboo finance GmbH für die Beratung und Vermittlung von Versicherungs- und Investmentprodukten richtet sich nicht danach, ob ein empfohlenes Produkt Nachhaltigkeitsrisiken berücksichtigt, ökologische oder soziale Merkmale bewirbt oder als nachhaltiges Finanzprodukt eingestuft ist.

Wir erhalten somit nicht allein deshalb eine höhere oder niedrigere Vergütung, weil ein Produkt:

als nachhaltig bezeichnet wird, Nachhaltigkeitsrisiken berücksichtigt, ökologische oder soziale Merkmale aufweist oder ein nachhaltiges Investitionsziel verfolgt.

Auch die Vergütung unserer Mitarbeitenden und Untervermittler richtet sich nicht danach, ob nachhaltige oder nicht ausschließlich nachhaltige Produkte empfohlen oder vermittelt werden.

Unsere Vergütungspolitik setzt daher keine gezielten Anreize, ein bestimmtes Produkt allein aufgrund seiner Nachhaltigkeitseinstufung gegenüber einem anderen Produkt zu bevorzugen.

Maßgeblich für eine Empfehlung bleiben die gesetzlichen Beratungsvorgaben sowie die individuellen Wünsche, Bedürfnisse, Ziele und Nachhaltigkeitspräferenzen des Kunden.

Verantwortung der Produktanbieter

Die Einstufung, Beschreibung und laufende Überwachung der Nachhaltigkeitsmerkmale eines Finanzprodukts obliegt grundsätzlich dem jeweiligen Produktanbieter beziehungsweise Finanzmarktteilnehmer.

Dies betrifft insbesondere:

• die Erhebung und Bewertung von Nachhaltigkeitsdaten,
• die Einstufung eines Produkts,
• die Festlegung der Anlagestrategie,
• die Auswahl der zugrunde liegenden Vermögensgegenstände und
• die laufende Erfüllung der angegebenen Nachhaltigkeitsmerkmale oder Investitionsziele.

Die bamboo finance GmbH greift bei ihrer Beratung auf diese Informationen zurück. Wir übernehmen keine Gewähr für die Richtigkeit, Vollständigkeit oder Aktualität der von den jeweiligen Produktanbietern und sonstigen Dritten veröffentlichten Angaben.

Unsere eigene Beratungspflicht und die sorgfältige Prüfung der Eignung eines Produkts für den jeweiligen Kunden bleiben hiervon unberührt.

Vorvertragliche Informationen

Weitergehende Angaben zur Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken, zu ökologischen oder sozialen Merkmalen und zu nachhaltigen Investitionszielen eines konkreten Finanzprodukts ergeben sich aus den jeweiligen vorvertraglichen Produktunterlagen.

Diese werden dem Kunden entsprechend den gesetzlichen Vorgaben vor dem Abschluss beziehungsweise vor der Vermittlung des jeweiligen Produkts zur Verfügung gestellt.

Im Rahmen der Beratung wird zusätzlich dokumentiert, ob und in welcher Weise die individuellen Nachhaltigkeitspräferenzen des Kunden bei der Produktauswahl berücksichtigt wurden.

Aktualisierung dieser Informationen

Diese Nachhaltigkeitsinformationen werden regelmäßig überprüft und bei wesentlichen Änderungen aktualisiert.

Änderungen können sich insbesondere ergeben durch:

• Änderungen gesetzlicher oder regulatorischer Vorgaben,
• neue Anforderungen der Aufsichtsbehörden,
• Veränderungen der Beratungs- oder Auswahlprozesse,
• Änderungen der Vergütungspolitik oder
• eine veränderte Verfügbarkeit von Nachhaltigkeitsdaten.

Wesentliche Änderungen werden in der nachfolgenden Änderungshistorie dokumentiert. Die Offenlegungsverordnung verlangt, dass veröffentlichte Informationen aktuell gehalten und Änderungen nachvollziehbar erläutert werden.

Kontakt

Bei Fragen zu unseren Nachhaltigkeitsinformationen oder zur Berücksichtigung von Nachhaltigkeitspräferenzen in der Beratung kannst Du Dich an uns wenden:

bamboo finance GmbH

Königsallee 27

40212 Düsseldorf

E-Mail: compliance@bamboo-finance.de

Telefon: +49 211 97269930